La popularité et la croissance des crypto-monnaies ont attiré l’attention de nombreuses personnes sur le trading de crypto-monnaies. De plus, la possibilité de faire des profits plus importants avec un compte à effet de levier a augmenté l’intérêt des gens. Cependant, une mauvaise gestion d’une transaction peut entraîner une liquidation, où vous perdez tout votre argent.
Alors, qu’est-ce que la liquidation de crypto et comment l’éviter ?
Qu’est-ce que la liquidation des crypto-monnaies ?
La liquidation des crypto-monnaies se produit lorsque la position d’un trader est forcée de se fermer en raison d’une marge insuffisante pour couvrir une perte continue. Cela se produit parce que les traders ne parviennent pas à couvrir la marge requise pour leur position à effet de levier. Par conséquent, la position d’un trader sera automatiquement liquidée puisqu’il n’a pas assez d’argent pour maintenir ses transactions ouvertes.
La liquidation peut être forcée ou volontaire. Une liquidation forcée est la fermeture automatique d’une position lorsqu’un trader ne parvient pas à maintenir les fonds requis pour la position. D’autre part, la liquidation volontaire se produit lorsque les traders décident de retirer leurs fonds d’une transaction perdante. Elle s’accompagne également du privilège de fermer progressivement leurs positions à effet de levier. Une liquidation forcée est exécutée par le prêteur, qui est la plateforme d’échange, tandis que le trader exécute une liquidation volontaire.
Effet de levier et liquidation
L’effet de levier sur votre compte présente des avantages car il vous permet de profiter de petits mouvements de prix. Cependant, si vous ne prenez pas de précautions, cela peut être un inconvénient majeur car il vous expose à plus de risques. Un changement soudain de prix peut transformer une transaction rentable en une perte énorme si elle n’est pas bien gérée.
L’effet de levier dans le trading de crypto signifie emprunter des fonds supplémentaires à une plateforme d’échange pour prendre des positions de trading que votre capital actuel ne peut pas vous donner. Avant de vous prêter des fonds supplémentaires, la plateforme d’échange demandera une garantie, ce qui signifie que vous devez rendre une partie de votre capital. Cette garantie est appelée « marge initiale ». La liquidation a lieu lorsque vous ne pouvez pas respecter les exigences de marge pour votre ou vos positions. Avec l’effet de levier, la liquidation peut même être plus rapide.
Supposons que vous ayez 100 $ dans votre portefeuille de négociation et que vous choisissiez d’utiliser un effet de levier de 10x. Vos positions seront automatiquement multipliées par 10, ce qui vous permettra d’ouvrir une position de trading de 1 000 $. En outre, vos profits et vos pertes seront dix fois plus importants qu’ils ne l’auraient été sans effet de levier. Par exemple, disons que vous prenez une position longue sur le BTCUSD (vous pariez que le marché va évoluer à la hausse). Si votre transaction gagne 5 %, avec l’effet de levier, elle rapportera 50 $, ce qui signifie qu’avec un mouvement de seulement 5 %, vous avez réalisé la moitié de votre marge initiale. C’est beaucoup, non ?
D’un autre côté, si la transaction se solde par une perte de 2 %, votre marge initiale diminuera de 20 $. Si la perte se poursuit sans une stratégie de gestion du risque crypto appropriée pour atténuer la perte et que le prix évolue contre vous de seulement 10 %, le courtier n’aura d’autre choix que de liquider votre position. Sans effet de levier, vous n’auriez eu qu’une perte de 10 %.
Les plateformes d’échange effectuent des appels de marge avant de liquider les comptes. Un « appel de marge » est une demande de votre bourse vous demandant de déposer des fonds supplémentaires pour empêcher la fermeture de votre position. Si vous n’ajoutez pas de fonds supplémentaires au compte de marge, votre compte peut être liquidé. Cependant, il peut ne pas y avoir de liquidation si le trader peut ajouter des fonds supplémentaires pour couvrir les pertes sur le compte.
Types de liquidation
Il existe deux types de liquidation, dont la principale différence est le degré de liquidation de vos positions commerciales. Il s’agit également de la liquidation forcée et de la liquidation volontaire.
Liquidation partielle
La liquidation partielle consiste à liquider une partie de votre position afin de réduire votre exposition au risque. Ce type de liquidation est généralement volontaire, et le trader fait cela pour ne pas perdre la totalité de sa mise.
Liquidation totale
La liquidation totale implique la vente de la totalité de votre solde de négociation pour couvrir les pertes. Elle se produit généralement en cas de liquidation forcée, lorsque le trader ne parvient pas à répondre à l’appel de marge requis. Dans de telles situations, la bourse liquidera automatiquement les positions du trader pour couvrir les pertes.
Dans certains cas graves, la liquidation peut conduire à un solde négatif. Certaines bourses couvrent ces pertes en employant différentes méthodes, dont le règlement par des fonds d’assurance est l’une des plus populaires.
Fonds d’assurance
Pour couvrir les pertes liées à des positions en faillite, certaines bourses de crypto-monnaies utilisent diverses méthodes, dont l’une consiste à utiliser des fonds d’assurance. Ces fonds agissent comme une forme de protection pour les bourses, leur permettant de couvrir les pertes et d’allouer suffisamment de ressources pour compenser les traders rentables. En cas de faillite, lorsque le prix de liquidation dépasse la marge initiale, le fonds d’assurance sera utilisé pour absorber la perte, évitant ainsi aux traders de crypto-monnaies d’acquérir un solde négatif.
2 façons d’éviter la liquidation
Il existe certaines méthodes que vous pouvez mettre en pratique et qui vous permettront d’atténuer le risque de liquidation.
1. Déterminez votre pourcentage de risque
Il est important de décider combien d’argent vous êtes prêt à perdre et quel pourcentage de votre compte de trading vous êtes prêt à risquer par transaction. Les experts suggèrent de ne pas risquer plus de 1 à 3 % de votre compte sur une seule transaction. Par exemple, si vous risquez 1 % de votre compte sur chaque transaction, vous devrez perdre au moins 100 transactions d’affilée pour perdre votre compte.
Alors, à quoi sert l’effet de levier ? L’effet de levier peut vous aider à atteindre votre objectif de prix avec de faibles variations du prix de votre investissement. Cela signifie que vous pouvez atteindre votre objectif plus rapidement que si vous n’utilisiez pas l’effet de levier.
2. Utilisez toujours un Stop-Loss
Lorsque vous négociez, il est utile d’utiliser un ordre stop-loss pour réduire le montant d’argent que vous pourriez perdre si le marché va à l’encontre de vos attentes. Par exemple, si vous fixez un ordre stop-loss à 2 % en dessous du prix d’entrée, toute perte potentielle sera plafonnée à ce niveau si la transaction ne se déroule pas comme prévu. Cependant, comme le marché des crypto-monnaies peut être très imprévisible et volatile pour différentes raisons, sans ordre stop-loss, les pertes peuvent devenir incontrôlables et vous faire perdre beaucoup d’argent, voire la totalité de vos fonds de trading.
Outre la limitation des pertes potentielles, les ordres stop-loss vous évitent de prendre des décisions irréfléchies en cas d’instabilité du marché. La majorité des plateformes de trading de crypto fournissent cette fonctionnalité sans coût supplémentaire. Cependant, il est crucial de se rappeler que l’utilisation d’un ordre stop-loss ne garantit pas que vous ferez un profit lors du trading, car cela dépend de la qualité de votre prise de décision. Néanmoins, l’ordre peut contribuer à réduire le rythme auquel vous perdez de l’argent.
Toujours gérer les risques pour éviter la liquidation
Les positions à effet de levier peuvent permettre de réaliser un profit rapide, mais elles peuvent également entraîner la liquidation de votre compte sur une seule mauvaise transaction. Par conséquent, il est sage d’utiliser des tactiques de négociation fiables ainsi que des techniques de gestion des risques telles que les ordres stop-loss et les risques de négociation prédéterminés afin de réduire les risques de liquidation.